Aparthotel Amstelveen (zevende verdieping)

Eerste hypotheekrecht met een loan-to-value van 60%

U investeert met deze propositie in de zevende verdieping en het souterrain van een langjarig verhuurd hotelgebouw in Amstelveen. De beoogde looptijd van deze propositie is 36 maanden en de vaste rentevergoeding bedraagt 7% per jaar. Als investeerder krijgt u als zekerheid een eerste recht van hypotheek en verpanding van de huuropbrengsten. De loan-to-value van de onderliggende waarde bedraagt 60%.

Het hotelgebouw ligt ten noorden van Amstelveen, op 8 kilometer van het centrum van Amsterdam. Het object is voor een periode van 18 jaar verhuurd aan een gerenommeerde hotelexploitant. In totaal beschikt het gebouw over 151 appartementen en studio's. Het object van deze propositie betreft de zevende verdieping en het souterrain.

De lening wordt verstrekt aan de projecteigenaar om de huidige bancaire lening af te lossen en de overwaarde gedeeltelijk vrij te maken. Het onderpand is al geruime tijd in eigendom van een gelieerde vennootschap van de initiatiefnemer en succesvol in exploitatie. Gedurende de afgelopen decennia is door de initiatiefnemer zorgvuldig een gespreide vastgoedportefeuille opgebouwd in Amsterdam en omgeving.

Belangrijkste kenmerken van deze propositie:

Vaste rente van 7% per jaar;
Beoogde looptijd van 36 maanden;
Eerste recht van hypotheek;
Verpanding van de huuropbrengsten;
Loan-to-value van 60%;
Langjarig verhuurd (bezettingsgraad van 100%);
Gerenommeerde hotelexploitant;
Stabiele huurinkomsten;
Goede staat van onderhoud;
Ervaren projecteigenaar;
Maandelijkse uitbetaling;
Direct rentedragend vanaf storting;
Eenmalige bemiddelingskosten van 0,45%.

De door Crowdrealestate aangeboden crowdfundingdiensten vallen niet onder het depositogarantiestelsel. Partijen kunnen geen aanspraak maken op het beleggerscompensatiestelsel ten aanzien van de aangeboden beleggingen.

Projected return

In de grafiek hieronder is de cumulatieve opbrengst gedurende de looptijd weergeven bij de vaste rente van 7% per jaar. In het onderstaande voorbeeld wordt bij de minimale inleg van € 5.000 in de gehele looptijd van de propositie in totaal € 1.050,00 aan rente uitbetaald. De eerste en opgebouwde rente wordt in de eerstvolgende maand na het sluiten van de propositie voldaan. Vervolgens ontvangt u maandelijks achteraf het vaste rentebedrag. Aan het eind van de beoogde looptijd wordt u afgelost middels een herfinanciering of verkoop van de objecten. De gepresenteerde rendementsprognose is gebaseerd op verwachte marktomstandigheden en projectplanning. Er is geen garantie dat deze resultaten daadwerkelijk worden behaald.

Cumulative return during the funding period

Investment	€5,000
Fixed interest	7,0%
Estimated duration	36 months
Total return	€1,050.00

Crowdrealestate valuation

Crowdrealestate heeft aan deze investering een risicowaardering A (Defensief) toegekend. Mede gezien het eerste recht van hypotheek met een ruime overwaarde en het langjarige huurcontract met een gerenommeerde hotelexploitant, is dit een stabiele en solide investering. Hoewel deze investering als defensief wordt beschouwd, brengt beleggen via crowdfunding altijd risico’s met zich mee, waaronder het risico dat u uw volledige inleg kunt verliezen. Raadpleeg het Blad Essentiële Beleggingsinformatie (EBi) voor een uitgebreide beschrijving van de risico's.

A

23 22 21

B

20 19 18

C

17 16 15

D

14 13 12

E

11 10 9

Hypotheekrecht	De investeerders van Crowdrealestate krijgen het eerste recht van hypotheek.	5 points
Loan-to-value	De loan-to-value op basis van de getaxeerde marktwaarde in de huidige staat bedraagt 60%.	2 points
Match locatie met sector	De centrale ligging van het hotelgebouw sluit goed aan bij de behoeften van de huurder en stabiele vraag van de propositie.	3 points
Bezetting	Een volledige bezettingsgraad met een huurovereenkomst van 18 jaar.	3 points
Projectfase	Het project betreft bestaande bouw, wat minder risico's met zich meebrengt vergeleken met projecten in de ontwikkelingsfase.	3 points
Trackrecord	De initiatiefnemer beschikt al geruime tijd over een omvangrijke vastgoedportefeuille. Dit inclusief het onderhavige object.	3 points
Looptijd	De beoogde looptijd is 36 maanden.	2 points
Extra zekerheid	Verpanding van de huuropbrengsten.	1 points
Total		22 points

Funding structure

De lening wordt verstrekt aan de projecteigenaar om de huidige bancaire lening af te lossen en de overwaarde gedeeltelijk vrij te maken. Het drempelbedrag van deze propositie bedraagt € 2.000.000 en het streefbedrag is vastgesteld op € 5.000.000. Als investeerder krijgt u als zekerheid een eerste recht van hypotheek en een verpanding van de huuropbrengsten.

Het souterrain en de zevende verdieping van het hotelobject zijn in november 2023 getaxeerd op een marktwaarde in de huidige staat van in totaal circa € 8.310.000. De overwaarde op basis van de maximale hoofdsom van de lening via Crowdrealestate en de bovengenoemde marktwaarde bedraagt circa € 3.310.000. De loan-to-value bedraagt zodoende 60%. De onderliggende waarde van de hypothecaire inschrijving is derhalve ruimschoots dekkend.

De zekerheden ten behoeve van de investeerders worden ingeschreven op naam van de onafhankelijke stichting van Crowdrealestate. De stichting verkrijgt aanvankelijk een tweede recht van hypotheek, dat na de geplande aflossing en royement een eerste recht van hypotheek zal worden. Naast het hypotheekrecht zijn er aanvullende zekerheden van toepassing, zoals een huurverpanding, en een DSCR en LTV-convenant. Het volledige overzicht van alle van toepassing zijnde convenanten en zekerheden staat vermeld in de parallelle schuldovereenkomst.

Investeerders Crowdrealestate	€5,000,000	Eerste hypotheekrecht
Overwaarde	€3,310,000
Total scale	€8,310,000

Project description

Het object betreft de zevende verdieping en het souterrain van een hotelgebouw in Amstelveen, op een strategische locatie dicht bij zowel het centrum van Amsterdam als luchthaven Schiphol. Deze ligging maakt het hotel aantrekkelijk voor zowel toeristen als zakelijke reizigers. De locatie is gemakkelijk bereikbaar via de A9 en A10, evenals met het openbaar vervoer.

De onderliggende waarde van dit project bestaat uit een souterrain van 1.060 m² en de zevende verdieping met 18 ruime hotelkamers, met een oppervlakte van 947 m². Het volledige hotelcomplex omvat 151 appartementen en studio's, welke in exploitatie zijn bij een gerenommeerde hoteloperator.

Het hotel biedt daarnaast uitgebreide faciliteiten, zoals een fitnessruimte en een stomerijservice voor gasten. De receptie is 24 uur per dag geopend en op het terrein bevindt zich een parkeergarage die gemakkelijk toegankelijk is voor hotelgasten. De totale perceeloppervlakte van het hotel, inclusief de aangrenzende parkeervoorzieningen, bedraagt 6.143 m².

De centrale ligging in Amstelveen, vlakbij Schiphol en Amsterdam, maakt het hotel een aantrekkelijke bestemming voor internationale gasten en zakelijke reizigers, die op zoek zijn naar comfortabele verblijfsopties dicht bij belangrijke verkeersaders en stedelijke centra.

Market description

De hotelmarkt in Amstelveen profiteert sterk van de nabijheid van Amsterdam en de luchthaven Schiphol. Door de beperkte beschikbaarheid van nieuwe hotelontwikkelingen in Amsterdam, verschuift de focus van investeerders en exploitanten naar omliggende steden zoals Amstelveen, waar meer ruimte is voor groei. Deze strategische ligging maakt Amstelveen aantrekkelijk voor zowel zakelijke reizigers als toeristen, wat bijdraagt aan een hoge bezettingsgraad.

In 2023 en 2024 is de hotelmarkt in Nederland verder hersteld van de impact van de pandemie, met bezettingsgraden die opnieuw de pre-pandemische niveaus benaderen. In de regio Amsterdam, waar Amstelveen onder valt, is de bezettingsgraad significant gestegen en wordt er een hoge vraag naar hotelkamers verwacht, met name door de toegenomen toeristenstroom en het herstel van zakelijke reizen.

De bezettingsgraden in hotels in en rond Amsterdam, inclusief Amstelveen, liggen inmiddels weer op of boven het niveau van vóór 2020. Dit wordt mede gestimuleerd door de beperkte uitbreiding van hotels in Amsterdam zelf, wat investeerders naar nabijgelegen steden als Amstelveen trekt. Hierdoor blijft de vraag naar accommodaties in deze regio hoog, wat bijdraagt aan stabiele huuropbrengsten en een aantrekkelijk investeringsklimaat voor hotelprojecten.

End user

Het hotelobject wordt sinds 2018 geëxploiteerd door Adagio, onderdeel van de Borealis Hotel Group. Adagio heeft een langdurig huurcontract dat doorloopt tot 2043, wat zorgt voor stabiele en voorspelbare inkomsten. Adagio richt zich op het aanbieden van 'extended stay'-hotels, die populair zijn bij zowel zakelijke reizigers als toeristen die flexibiliteit en comfort zoeken.

De Borealis Hotel Group is een snelgroeiende Europese hotelketen die verschillende hoteltypen ontwikkelt, bezit, exploiteert en beheert. Het portfolio omvat focus-serviced, full-service hotels en extended stay hotels zoals Adagio. De groep werd in 1997 opgericht en heeft sindsdien een sterke positie opgebouwd in de hospitalitysector.

Met het hoofdkantoor in Amsterdam en steun van institutionele investeerders, opereert Borealis in heel Europa. Hun focus op strategische locaties en efficiënte exploitatie zorgt voor stabiele bezettingsgraden en groei in diverse markten.

Underlying organisation

De lening wordt verstrekt aan projecteigenaar Haanen 5 B.V. voor de herfinanciering van de objecten. Met deze lening wordt de huidige bancaire lening afgelost en de overwaarde gedeeltelijk vrijgemaakt. Deze overwaarde zal de initiatiefnemer aanwenden om de vastgoedportefeuille uit te breiden.

De initiatiefnemer heeft de onderhavige objecten al geruime tijd in eigendom en heeft bewezen succesvol te zijn in het beheren en exploiteren van een gespreide vastgoedportefeuille in de regio Amsterdam. De uitgebreide vastgoedportefeuille die gedurende de afgelopen decennia zorgvuldig is opgebouwd bestaat zowel uit residentieel als commercieel vastgoed. Dit zorgt voor een solide en gespreide basis van assets.

De totale overwaarde op de totale portefeuille van de initiatiefnemer is substantieel, wat de financiële stabiliteit van de organisatie onderstreept. Tot op heden is de financiering van deze portefeuille voornamelijk via bancaire leningen verlopen. Met deze strategie is een robuuste financiële structuur opgebouwd met een bewezen track record in vastgoedexploitatie en -management.